根据洛图科技（RUNTO）发布的《中国智能腕戴设备线上零售市场年度报告》显示，2024年，中国智能腕戴设备全渠道市场的销量达5704万台，同比增长14.2%。其中，线上渠道占据主导地位，销量份额超过70%。

　　洛图科技（RUNTO）将线上渠道分为以京东、天猫、苏宁易购为代表的传统主流电商平台，和包括抖音、快手、拼多多的新兴电商平台。

　　在智能腕带领域，传统主流电商平台承载着品牌价值维护与高利润产品销售的使命，是主流品牌的重点布局渠道。以抖音为代表的新兴电商虽然增速快于整体市场，但其主要以中小品牌为主。一般地，传统主流电商在线上线下整体市场中的销量占比接近50%，本文主要通过传统主流电商的表现来分析市场发展现状。

　　根据洛图科技（RUNTO）数据显示，2025年第一季度，中国智能手表手环线上监测市场（不含拼抖快等新兴电商）的销量达702.1万台，同比增长42.4%；销售额达56.1亿元，同比增长51.8%。

　　市场的大幅度增长主要得益于政策激励与产品性能迭代的双重驱动。一方面，今年以来，智能手表手环进入“国补”大名单，直接降低了用户成本，刺激了购买行为和购买花费；另一方面，智能手表、手环在健康管理（如血氧/心率监测）、运动分析（姿势识别、训练负荷评估）等复合功能上持续优化、精进，逐渐进入健康及运动生态等专业化赛道。

　　2024-2025Q1 中国智能手表手环线上市场分季度销量

　　数据来源：洛图科技（RUNTO）线上监测数据，单位：万台

　　根据洛图科技（RUNTO）线上监测数据显示，2025年第一季度，成人智能手表、儿童智能手表、智能手环的销量占比分别为35.8%、27.6%和36.6%，其中，成人智能手表和智能手环的份额较2024年同期分别上涨0.9、7.4个百分点，儿童智能手表的销量份额则相应减少。

　　这样的格局变化符合市场规律。成人智能手表在功能成长和场景拓展方面更为明显，受国补的正向刺激更大；智能手环和智能手表的界限正在模糊化；而儿童智能手表的购买诱因主要来自刚性需求，同比基数已经较大，且对补贴的实际优惠亦不敏感，因此在手表手环今年整体线上市场中的份额竞争中承受了强势挤压。

　　2025Q1 中国智能手表手环线上市场按销量品类结构

　　数据来源：洛图科技（RUNTO）线上监测数据，单位：%

　　一、成人智能手表：

　　销量大涨46%；集中度趋高，TOP5品牌占据八成

　　根据洛图科技（RUNTO）线上监测数据显示，2025年第一季度，成人智能手表在线上市场的销量为251.6万台，同比增长45.9%；销售额达38.6亿元，同比增长51.7%；市场均价为1535元。

　　从品牌格局方面来看，TOP5品牌合计占据了80.5%的市场份额，较去年同期增长13.8个百分点，市场集中度处于极高的寡占型。

　　华为依托自研技术、产品多样化布局，以及固定的用户群，以37.0%的线上市场份额取得绝对领先，并正结合鸿蒙生态、健康算法等优势巩固其市场地位。

　　苹果位列线上市场的第二，销量份额为24.0%，销量涨幅超过60%。事实上，自2024年9月发布Apple Watch Series 10后，苹果并无新品迭代；国补政策直接拉动了苹果产品的销售。

　　小米在当季的销量表现位居线上市场第三名，市占率为13.9%。其产品性价比优势突出、场景细分全面且续航出色。定位500-600元价格档的Redmi Watch 5自2024年第四季度上市后快速上量，到第一季度，单品已占据了品牌内部七成的销量份额。

　　vivo和荣耀在本季度市场份额排名中各有升降，分别以3.0%、2.6%的市场份额位列第四、五名。

　　2025Q1 中国成人智能手表线上市场TOP5品牌表现

　　二、智能手环：

　　销量上涨79%；小米独占62%份额，华为发新节奏过长

　　智能手环的销量和成人智能手表大致相当，只是在单价和市场销额两个维度下有一定的差距。2025年第一季度的市场均价为311元。

　　根据洛图科技（RUNTO）线上监测数据显示，2025年第一季度，智能手环在线上市场的销量为256.7万台，同比增长78.7%，销售额达8.0亿元，同比增长99.7%。

　　该市场下的品牌销量分布更加集中，小米和华为的合计份额为88.8%，较2024年同期增长了9.2个百分点。

　　小米独占62.0%的线上市场份额，销量同比增长158.3%，份额增长了19.1个百分点。这三个数字指标的表现非常亮眼。小米手环9以53.5%的内部销量占比夯实基础市场，搭载血压监测和AI运动指导功能的小米手环9 Pro则以39.1%的内部占比拉动高端化转型，带动整体均价提升至313元。

　　华为尽管以26.8%的份额排在第二，但同比下滑了9.9个百分点。发新节奏过长是丢失该市场份额的主要原因。原主力机型华为手环9的吸引力已经不足够，今年3月新发布的华为手环10在当季贡献的销售时间也仅有几天，其在品牌内部的占比为26.7%，未能扭转整体季度表现。

　　2025Q1 中国智能手环线上市场TOP5品牌表现

　　三、儿童智能手表：

　　小天才领跑儿童市场，核心竞争力是“教育+社交”

　　根据洛图科技（RUNTO）线上监测数据显示，2025年第一季度，儿童智能手表在线上市场的销量为193.8万台，同比增长9.5%；销售额达9.5亿元，同比增长26.7%。

　　市场均价为492元，并依然向上坚挺。受益于此，销售额走出了高于销量的增长曲线。

　　小天才以27.6%的销量份额领跑线上市场；47.6%的销量增幅和7.1个百分点的份额增长，这两个远超大盘的数据表现，证实了“教育+社交”双核战略的有效性，且难复刻。其优势主要体现在三个方面：一，独家定制课程体系及AI学习工具，强化刚性教育需求；二，以“碰一碰加好友”、“班级圈子”等强社交功能形成了儿童用户高粘性生态；三，通过旗舰Z系列和普惠Q系列双产品布局，实现500-2500元价格段的全覆盖。

　　华为和小米米兔虽然也实现了增长，但相比之下，教育场景的渗透仍略显不足。

　　2025Q1 中国儿童智能手表线上市场TOP5品牌表现

　　四、市场预测：

　　上半年中国智能手表手环线上监测市场销量达1650万台

　　展望后市，一方面，政策红利持续释放，国补政策和618年中大促双向发力，将进一步降低用户的买新、换新成本，撬动学生群体和价格敏感的银发经济市场。

　　另一方面，品牌方借势618节点集中发布新品并展开立体营销。智能手表手环将全面覆盖日常运动、专业运动、医疗健康，以及儿童监护、校园社交和精准定位等多元需求。这些均将进一步推高市场规模。

　　洛图科技（RUNTO）预测，2025年上半年中国智能手表手环线上监测市场销量将达到1650万台，同比上涨约32%。

　　此外，5月15日的军报刊登《智能手表：趋利避害可以戴》，进一步说明了智能电子设备在科学训练、健康管理等方面的积极作用，让科技可以服务战斗力。因此，在消费市场之外，智能手表手环在商用专用领域的发展空间亦不可小觑。

　　由流媒体网主办的「中原论道暨第29届智能视听与科技创新产业论坛」将以“新局新视 智合聚变”为主题，再度携手产业各方，共启视听新局，共创智屏新篇。

　　5月22-23日，河南开封·大河希尔顿逸林酒店，「中原论道」邀您共聚。

责任编辑：李楠